Études de cas

Redressement, réorganisation et refinancement réussis

J.S. Held fait l'acquisition de GLI Advisors, renforçant ainsi ses services d'assistance aux projets de construction dans l'ouest des États-Unis et à Hawaï.

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Contexte

Fabricant de rayonnages métalliques pour entrepôts, avec deux usines. Chiffre d'affaires de 60 millions de dollars. Dette de 25 millions de dollars.

  • La société a rencontré d'importants problèmes de coûts liés au démarrage de la nouvelle usine, qui ont épuisé ses liquidités et entraîné des manquements aux clauses restrictives bancaires.
  • Le propriétaire était en conflit juridique avec son ex-associé, dont il avait récemment racheté les parts.
  • Le propriétaire avait utilisé d'importantes ressources financières pour financer d'autres projets commerciaux.
  • Le fonctionnement du service financier était chaotique, avec des rapports en retard de plusieurs mois, une mauvaise gestion de la trésorerie et une absence totale de planification prévisionnelle.
  • Les communications avec la banque étaient complètement rompues.
  • La banque souhaitait se retirer du prêt, et l'entreprise a été contrainte de déposer une demande imprévue de mise en faillite au titre du chapitre 11.

Nos conseils

Nos experts ont été engagés en tant que conseillers financiers, puis en tant que directeurs financiers par intérim.

  • Nous avons pris le contrôle de la trésorerie, élaboré un plan de trésorerie prévisionnel et renoué le dialogue avec la banque.
  • Notre équipe a restructuré les processus financiers pour permettre la production de rapports en temps opportun, la planification prévisionnelle et la discipline en matière de gestion des coûts.
  • Nous avons élaboré un plan de réorganisation réaliste.
  • Nos experts ont rétabli la communication entre le propriétaire et son partenaire.
  • La rentabilité de l'entreprise s'est améliorée, passant d'un seuil de rentabilité à un BAIIDA de 8 millions de dollars par an.
  • Nous avons obtenu un financement de sortie de 33 millions de dollars auprès d'un nouveau prêteur et restructuré 7 millions de dollars de dette existante.
  • La société a recruté un nouveau directeur financier.

Personne de contact :

Dan F. Dooley, CTP 
Directeur général principal
Cabinet de conseil stratégique
+1 603 660 8952 
[e-mail protégé] 

Domaines d'activité associés

> Conseil en termes de faillite 
Faire face à une faillite est particulièrement compliqué, car celle-ci implique souvent des entreprises en difficulté, des litiges, des documents financiers incomplets ou inexacts, des risques de fraude et d'autres défis, en plus de procédures strictes ordonnées par les tribunaux. Notre équipe expérimentée d'experts en redressement et en restructuration guide les clients tout au long du processus dans le but d'optimiser les résultats pour les prêteurs, les créanciers, les actionnaires et les employés.

 

> Bureau du directeur financier et du support financier de l'entreprise 
La fonction des finances est un partenaire indispensable à la création de valeur dans la plupart des entreprises. Nous nous efforçons d'offrir un soutien unique à la direction financière afin de façonner la stratégie de l'organisation et d'améliorer la valeur à long terme de l'entreprise. Les directeurs et responsables financiers de tous les secteurs sont confrontés à des demandes croissantes, à un manque de personnel et à des défis sans précédent. Pour pallier ces difficultés, nous proposons des orientations concernant la planification financière et l'amélioration des opérations, l'atténuation des risques et l'intelligence économique stratégique.

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